CEO van Canadese Bitcoin beurs beschuldigd van 'wash trading'

CEO van Canadese Bitcoin beurs beschuldigd van 'wash trading'

De CEO van Bitcoin beurs Coinsquare is beschuldigd van wash trading, het kunstmatig oppompen van handelsvolumes.

Dat blijkt uit uitgelekte e-mails waar nieuwssite Vice de beschikking over heeft. Cole Diamond zou werknemers hiertoe opdracht hebben gegeven in maart 2019.

Wash trading

Een van de problemen in de huidige bitcoin markt is dat – nog steeds – een significant deel van de markt ‘nepvolumes’ hanteert.

Uit een rapport van assetmanager Bitwise blijkt dat bij sommige beurzen het nepvolume meer dan 95% van het totale volume uitmaakt. Volgens een ander rapport van marktpartij FTX ligt het percentage met 80% wel iets lager.

Bij wash trading kopen en verkopen market makers, ingehuurd door een exchange, (grote) orders op. Daarmee krijgt het volume van bepaalde handelsparen een kunstmatig niveau.

Het geeft beleggers de illusie van liquiditeit, een belangrijk onderscheidende eigenschap van een marktplaats.

Want met meer liquiditeit kun je grote (ver) kooporders plaatsen zonder dat de prijs scherpt stijgt of daalt. Dat is gunstig als je meer wilt (ver) kopen.

Onder meer in Nederland is ‘wash trading’ een ‘misleidende en onjuiste transactie’ en bij wet verboden.

Coinsquare

Maar ook de relatief onbekende beurs Coinsquare maakte hier maar al te graag gebruik van.

[penci_blockquote style="style-2" align="none" author=""]'Zet het (de nepvolumes) maar weer aan'[/penci_blockquote]

Cole Diamond zou deze opdracht intern hebben gegeven ergens in maart 2019. Saillant: want toen was de inkt van het rapport van Bitwise nog maar net droog.

De opdracht impliceert: met één druk op de knop is 'nep volume' te activeren in het handelssysteem van deze exchange.

Deze functie was namelijk uitgeschakeld nadat officials van de financiële toezichthouder een bezoek brachten aan de beurs. Toen Cole er achter dat een medewerker deze had uitgeschakeld zonder zijn medeweten, reageerde hij furieus in een intern Slack-bericht.

Wash trading is bij wet verboden in de staat Ontario, Canada, waar Coinsquare gereguleerd is.

Volgens Vice is een andere medewerker opgedragen om het systeem weer in te schakelen. 'Dat besluit kwam van Cole'.

Al in 2018 waren er twijfels over het soms sterk schommelde handelsvolume van Coinsquare. De beurs of Cole heeft nog niet gereageerd op de berichtgeving van Vice en Decrypt.

Lees meer over:
Bitcoin

De bitcoin prijs in euro's:

Plaats reactie

666

0 reacties

Meest gelezen

Belasting betalen over Bitcoin (BTC), lees de tips & tricks

Per 1 maart 2021 is het weer mogelijk om je belastingaangifte over het kalenderjaar 2020 te doen. Reden genoeg om hier aandac...

'Is Bitcoin koers klaar voor stijging terug naar $54.000?'

In Koerskijken neemt John van Meer de koers van Bitcoin (BTC) met je door. In de technische analyse geeft hij inzichten in de...

Heeft Bitcoin het dal bereikt? Volgens deze 3 bullish signalen wél

Heeft de Bitcoin koers het dal bereikt? Volgens deze drie marktindicatoren wél, zo meldt Cointelegraph. De bitcoin koers is a...

Zo ziet het monetaire beleid van Bitcoin (BTC) eruit

In een wereld waar centrale banken de macht hebben over het geld biedt bitcoin (BTC) een alternatief. In plaats van dat je en...

Goedemorgen Bitcoin: Amerika wil $1.900 miljard bijprinten, tijd voor Bitcoin?

Goedemorgen! De koers van bitcoin staat op 48,373.04USD. We hebben het laatste nieuws voor je op een rijtje gezet. Be...

'Bitcoin is belangrijke betaallaag voor internationale handel', aldus zakenbank Citi

Bitcoin staat op een belangrijk omslagpunt: adoptie door de mainstream of een implosie door speculatie.Maar zodra Bitcoin doo...

MicroStrategy koopt 15 miljoen dollar aan Bitcoin (BTC) bij

MicroStrategy heeft haar Bitcoin weer verder uitgebreid met 328 BTC. Een 'bescheiden' aankoop van 15 miljoen dollar tegen een...

'In januari maakten 1 miljoen mensen kennis met Bitcoin via Cash App'

Amrita Ahuja, de financieel directeur van Square, vertelt dat hun populaire Cash App in januari een recordaantal nieuwe bitco...

Bitcoin is uitdager van traditionele banken, volgens vicepresident Nigeria

Nieuws over Bitcoin uit Nigeria stapelt zich in hoog tempo op. De afgelopen weken lieten de centrale bank, enkele senators en...

Autonome regio China wil Bitcoin mining aan banden leggen

De lokale overheid van Binnen-Mongolië, een regio in China, zoekt naar feedback over een voorstel. Ze willen namelijk alle Bi...

Lees meer

Net binnen

Hup Bitcoin met Citibank, Coinbase, Twitter, Lightning Network & BTCwiki.nl

Voor deze kersverse aflevering schuift Klukluk van Btcwiki.nl, Beginnen met Bitcoin én Storingbitcoin.info aan bij de Hup...

Autonome regio China wil Bitcoin mining aan banden leggen

De lokale overheid van Binnen-Mongolië, een regio in China, zoekt naar feedback over een voorstel. Ze willen namelijk alle Bi...

MicroStrategy koopt 15 miljoen dollar aan Bitcoin (BTC) bij

MicroStrategy heeft haar Bitcoin weer verder uitgebreid met 328 BTC. Een 'bescheiden' aankoop van 15 miljoen dollar tegen een...

'Bitcoin is belangrijke betaallaag voor internationale handel', aldus zakenbank Citi

Bitcoin staat op een belangrijk omslagpunt: adoptie door de mainstream of een implosie door speculatie.Maar zodra Bitcoin doo...

Bitcoin is uitdager van traditionele banken, volgens vicepresident Nigeria

Nieuws over Bitcoin uit Nigeria stapelt zich in hoog tempo op. De afgelopen weken lieten de centrale bank, enkele senators en...

Lees meer